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西方炒作中国产能过剩,但“关税壁垒救不了欧美光伏”
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周毅是故意的还是不小心?
最后更新: 2024-05-09 07:28:48考虑到供给和需求的“全球化”,产能问题,也将有不同维度的思考。
如国家发展改革委研究室主任金贤东所说,对于产能问题,我们要从经济规律出发,客观、辩证看待。在市场经济条件下,供需平衡是相对的、不平衡是普遍的,适度的产大于需有利于市场竞争和优胜劣汰,这种现象普遍存在。“有些方面把产能问题与国际贸易挂钩,认为出口商品多了就是产能过剩了,这是站不住脚的。中国每年大量进口芯片、飞机、大豆、原油等商品,那么这些商品的出口国难道都产能过剩了吗?”
双反之下的欧美光伏,还是搬起石头砸了自己的脚
中国光伏供给全球的局面,是如何形成的?
中国光伏事业的发展并非一帆风顺。2000年,德国《可再生能源法》问世,补贴推动欧洲逐渐成为光伏最大需求地。2008年,在经济危机、美欧“双反”下,我国光伏出口,遭受严重打击。次年,在政策驱动和补贴扶持中,中国光伏市场加快自力更生、逆势生长。到2018年“531新政”(全面停止所有新增电站的国家级光伏度电补贴政策)推出时,中国光伏产业已经从补贴推动转向平价推动。2019-2021年,中国仅对户用光伏给予少量度电补贴以鼓励居民安装光伏,到2021年也停止了。上述补贴政策,相对欧美目前的补贴政策反倒算是比较温和的。
近十几年来,光伏行业波动明显,西方舆论近年频繁炒作的所谓补贴驱动、低价倾销,其实并站不住脚。
从产量来看,截止2021年,中国四大环节的全球市占率均达到78%以上,全球生产规模前十的企业中,中国厂商占据绝大多数。在从业多年的金鑫看来,现在在几乎所有环节上,中国产能实际市占率可能都已经超过了90%——像硅料、硅片甚至可能到95%以上。
金鑫认为,理解光伏市场的一个重要前提,是整个市场现在已经完全商业化,“补贴”带来的影响,正在逐渐成为过去时。正常商业因素,例如商品价格、技术革新、欧美双反、海外市场环境,才是光伏行业波动背后的原因。“全球范围内,没有任何国家和地区有能力‘双反’中国光伏——欧洲和美国已经完全没有能力做制造业了。”欧美国家真正应该思考的是,同样是行业补贴,他们补得还更狠,为啥他们的产业补贴了个寂寞,而我们孵化出了一个强大的没补贴也有强大竞争力的行业?
欧美制造业滑坡,最直接的例证就是制造群体的大衰退。据美国劳工部公布的就业和工资统计(OEWS)显示的资料,2007年至2020年,美国就业人数增加了470万个,即3.5%。但同期其制造业总就业人数减少了190万个,降幅13%。其中“生产岗位”成为削减岗位的重灾区,同期减少了减少了130万个就业岗位,即17%。
图源美国劳工部网站
美国、欧洲制造业的成本高企且不可控,再加上电价高等原因,让其厂商无法与中国企业展开竞争,所谓的双反实际上也并不能“制裁”中国企业。“双反的结果就是变成短期的产能过剩,以及欧美通胀。”在金鑫看来,欧美即使现在要双反,结果也将和当年一样——考虑到现在的欧美通胀问题,双反甚至不是“两败俱伤”,而是单方面死伤。
政客和媒体的炒作,最终还是普通民众“买单”。
在金鑫看来,从市场商业的角度来看,欧美的内在问题在于他们自己没有办法建立有效产能。“中国产能过剩论调”的一个内在逻辑冲突是:既然中国产能都“过剩”了,那么在欧美新建过剩甚至落后产能将毫无意义。在西欧地区,企业建厂生产的成本比国内要高一倍甚至两倍。欧美高价保护的企业,在公平开放的市场中是没有竞争力的,养出来的巨婴最终还是没法生存,除非永远通过关税“闭关锁国”。
在经济全球化背景下,供给和需求都具有全球性。不同国家在各自强项产业的产能大一些,在其他产业的产能小一些,这是由各国的比较优势决定的。只有加强合作,才能共同发展。在金鑫看来,相比于炒作中国产能的概念,在光伏领域,欧美更应该关注自身内部的竞争力问题,例如政府效率低下、消费虚火、制造人才萎缩和创新能力滑坡等等。
警惕产能过剩,产业和地方都需理性
不过整体而言,“过剩”依然是中国光伏行业未来发展值得警惕的问题。
有市场观点认为,中国新能源的快速发展,正在“补贴”全球绿色转型。但是全球需求,正开始显示出跟不上中国步伐的迹象。据报道,有数据显示,预计到2024年,中国将拥有超过1TW的硅片、电池和组件产能,这一数据超过了2032年的全球当年装机需求预测。
媒体报道截图
在金鑫看来,现在对“产能过剩”的警惕并非杞人忧天。“我们自己有问题还是要面对。”
以价格作为参考供需的镜子。据金鑫观察,过去两年组件价格高企,主要是硅料结构性暂缺导致的,现在硅料也全面过剩的情况下,目前硅料、硅片、电池、组件四大环节中,仅硅料优质企业的毛利仍然在20%以上——硅片、电池、组件等环节,毛利基本上都已经非常低了。
金鑫认为,硅料产业格局目前逐渐清晰,既不会形成之前的结构性不足或寡头垄断,也不至于过度竞争,整体是比较健康的,还有降价空间,能为后续各环节让出一定利润空间;硅片随着各厂尺寸之争逐渐趋于理性妥协和稳定,有望通过硅料降价、以及自身产品线统一和继续减薄来降本,恢复一定毛利空间。
电池环节,金鑫认为,随着电池topcon产能逐渐内部扩张和良率提升、稳定,以及各类BC电池成本逐渐降低,后续毛利有望稳住;但是也应该留意,组件环节估计短期内恢复利润较难,主要是各主要玩家都在垂直整合,长期上,单纯组件厂将很难生存了……由是放眼未来,产业政策等方面,有诸多地方值得留意。
例如地方产业政策,应该更加理性、审慎地引入投资。
在当前的经济和消费环境下,光伏行业上游过剩导致价格内卷,传导至下游成为市场过热,吸引大量“热钱”涌入,行业的质量开始下降——但是,光伏并非手机这样的消费品,寿命动辄二三十年起步,不可轻视。发电量不及预期、收益率不及预期,甚至背后的系统性金融风险,这些问题都值得重视。
如果新产能要面临过剩等问题,那么地方政府在招商引资的时候,就更应该警惕“盲目引入”。
此外,对市场、行业和从业者而言,新的供需局面,也必然呼唤更为理性、审慎的态度。
金鑫表示,在技术并没出现又一个肉眼可见的革新之前,光伏行业的竞争会更加激烈,终端价格很难再涨上去,制造端承压,可能就会有一些企业要出局。下游电站,受益于上游价格降低并趋于稳定,装机容量和收益将有所发展。但对应的,由于制造端承压和资本大量涌入下游电站端,下游电站端的公司,已经可以比较明显地感受到质量管控和恶性竞争加剧的压力——考虑到这些情况,对资产持有和建设者来说,未来也将有巨大的考验。
- 责任编辑: 周毅 
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