【观察者网 综合整理】

当 Visa、Mastercard、PayPal 们还在用精心设计的 PPT 向市场讲述“AI 支付的未来”时，支付宝已经悄悄把这个未来做成了。

5月26日，蚂蚁集团旗下支付宝正式发布全栈 AI 支付解决方案，推出被定位为“全球首个 AI 钱包”的消费者产品，以及名为 Token Pay 的新方案。这一消息迅速引发国际支付行业媒体的高度关注。商业基建行业媒体《Major Matters》随即发表长文，标题直接点破现状：《支付宝交付了西方一直在“宣布”的东西》。

文章作者查理·梅杰（Charlie Major）现任万事达卡产品开发经理。他在文中写道，过去九个月，西方各大支付公司轮番举办智能体商业（agentic commerce）发布会——Visa 推出 TAP，Mastercard 推出可验证意图（Verifiable Intent），PayPal 推出代理工具包（Agent Toolkit），Stripe 推出代理商业协议（Agent Commerce Protocol），Google 推出 AP2。“每一次发布都经过精心设计，仅在单一商户上演示，并配有一套说明，解释这项技术能够实现哪些功能。”

而支付宝这次，直接跳过了演示环节。

架构上的代差：三层全通，西方仍在拼图

梅杰在文中使用了一套“MM 信任层模型”来评估各家产品的完成度，该模型将 AI 支付体系拆分为三个关键层：发现（智能体如何找到合适的商户）、授权（智能体如何证明它有支付权限）、结算（资金如何实际流动）。只有三层全部打通，才算真正成立。

按照这一标准，西方各家的现状颇为尴尬：Visa TAP 覆盖授权与结算，发现层仍靠逐个商户试点推进；Mastercard 的结算机制“已有描述，但尚未实现网络规模化”；Google AP2有发现和授权，结算依赖第三方；Stripe 有结算和部分授权，发现功能则全甩给商户自己解决。

支付宝 Token Pay 加 AI 钱包：三层全通。

更关键的是规模。支付宝并没有推出沙盒测试环境，而是直接将 Token Pay 落地到既有网络。梅杰指出，“这一规模不是宣传数字——在中国市场，支付宝每日处理的交易量超过 Visa 与 Mastercard 的总和，而 Token Pay 直接继承了这一基础设施。”

“全球首个 AI 钱包”：不是协议，是用户能打开的界面

对于“全球首个 AI 钱包”这一说法，梅杰专门做了辨析。西方支付公司几乎都会反对这个定义——它们各自都有类似产品。但他的反驳同样直接：PayPal、Mastercard、Visa、Stripe 的相关产品，本质上都是 SDK、协议或商户侧能力，“需要钱包来连接用户，而当前这些‘钱包’往往是碎片化、不互通且缺乏透明度的代理凭证存储”。

支付宝推出的是用户层产品。用户在支付宝 App 中可以看到一个“AI 钱包”入口，里面展示所有已授权的智能体、各自权限以及授权有效期。凭证始终不离开钱包，用户可随时撤销授权。“在我们所知的任何西方产品线中，都没有这样的界面。”

这背后是两种截然不同的产品逻辑。梅杰引用金融科技分析师 Simon Taylor 的判断：下一代金融科技操作系统将是“垂直”的，而不是“横向”的。西方企业在构建横向协议，寄希望于钱包最终出现；支付宝则反过来，先构建钱包，再由钱包反推出协议——自上而下，完整落地。

对西方同行的三重冲击

梅杰在文末直言，这次发布对西方支付行业的冲击按紧迫程度可分三层。

首先，“仍处于试点阶段”的叙事已经不再成立。下一个财报季，所有西方支付公司高管都将面对同一个问题：“支付宝已经推出 AI 钱包，我们为什么没有？”涉及监管碎片化、多发卡机构治理、缺乏统一用户入口的解释，“在公司高层面前难以成立”。

其次，AI 支付的完整技术栈已被首次真实验证。梅杰此前构建的智能体商业技术栈共九层，支付宝一次发布完成了其中六层。剩余三层——跨发卡机构争议处理、跨钱包智能体身份互通、跨境智能体交易的监管——仍是全球开放的竞争窗口，也是西方玩家尚可争夺的领域。

第三，下一个跟进者，大概率不会是西方支付品牌，而更可能是腾讯微信支付在90天内效仿，或 Mercado Pago 在拉美市场推出类似体系。而率先推出面向消费者 AI 钱包的西方支付公司，将定义北美标准——其他所有参与者都将被迫接入他人的钱包生态，“这比‘晚一步发布’更为被动”。

值得注意的是，梅杰在文中也明确指出了支付宝的地理局限：AI 钱包只有在支付宝拥有一定用户渗透率的地区才有意义，欧美市场若无西方支付品牌合作，则难以落地。但他的结论并不因此保守：“完整的 AI 支付栈是可实现的，并且已经有人实现了。”

这句话，或许才是这篇文章真正刺痛西方同行的地方。

本文整理自《Major Matters》，原文作者查理·梅杰为万事达卡产品开发经理，文中观点仅代表作者个人立场，不代表万事达卡官方立场。